مزایا و مضرات معاملات حاشیه

تجارت حاشیه چیست - عبارات کلیدی برای دانستن ، مزایا و معایب

تجارت حاشیه چیست - عبارات کلیدی برای دانستن ، مزایا و معایب

MARGIN از بودجه وام گرفته شده برای اجرای تجارت استفاده می کند. معاملات حاشیه به معامله گران اجازه می دهد تا سود را افزایش دهند.

تجارت ارزهای رمزپایه احتمالاً یکی از محبوب ترین و سرگرم کننده ترین راه ها برای تازه واردان در این فضا است. با این حال ، دور از خطر نیست. تجارت به این ترتیب یک کار مناسب است که به مهارت ، تجربه ، آموزش و موارد دیگر نیاز دارد.

بنابراین ، پریدن مستقیم به دنیای رمزنگاری و شروع تجارت بدون هیچ تجربه قبلی مانند بازی یک مسابقه فوتبال با فوتبالیست های حرفه ای و بدون تجربه قبلی در زمین است. بسیاری از افراد تازه وارد ، غافل از اینکه پیامدهای این تصمیم چیست ، حتی تصمیم می گیرید که پیش برویدمعاملات حاشیه در دنیای cryptocurrency.

در حالی که در نگاه اول بسیار امیدوار کننده به نظر می رسد ، اگر معامله گر تجربه تجارت را نداشته باشد ، استفاده از حاشیه می تواند بسیار خطرناک شود. چرا؟برای پاسخ به این سؤال بسیار ساده و در عین حال گسترده که چرا تجارت حاشیه می تواند بسیار خطرناک باشد ، بگذارید ابتدا تعریف کنیم که چیست و چگونه کار می کند.

حاشیه چیست؟

حاشیه ، در ساده ترین تعریف خود ، از پول وام گرفته شده ، معمولاً مستقیماً از کارگزار یا مبادله ، برای تجارت یا سرمایه گذاری استفاده می کند. این معمولاً توسط خود سیستم عامل ها ارائه می شود ، که به طور سنتی حساب ها را به حساب های نقدی تقسیم می کنند ، جایی که کاربران فقط قادر به سرمایه گذاری یا تجارت پول خود هستند ، و حساب های حاشیه ای ، جایی که معامله گران واجد شرایط دریافت وام از مبادله هستند.

سپس می توان حاشیه را به عنوان وثیقه ای که کاربران به مبادله یا کارگزار واریز می کنند ، مشاهده کرد. این امر به منظور جبران ریسکی که این پلتفرم با ارائه وام به کاربران ، که از آنها در دارایی های مالی طولانی یا کوتاه استفاده می کنند ، کمک می کند. بنابراین ، اگر کاربران حساب حاشیه تصمیم بگیرند با دارایی های وام گرفته شده از مبادله خریداری کنند ، آنها در حال خرید در حاشیه یا حاشیه معاملات هستند.

برای چشم انداز همه اینها ، اگر کارگزار برای باز کردن حساب حاشیه 60 ٪ نیاز داشته باشد و معامله گر بخواهد سهام به ارزش 10،000 دلار بخرد ، حاشیه اولیه ، مبلغی که به حساب می آید ، 6000 دلار خواهد بود.

معامله گران یا سرمایه گذاران معمولاً این کار را با یک هدف اصلی در ذهن انجام می دهند. برای تقویت بازده آنها. معاملات حاشیه به معامله گران که سرمایه قابل توجهی ندارند ، اجازه می دهد تا پول بیشتری را در معاملات خود سرمایه گذاری کنند. این اهرم ، همانطور که معمولاً نیز شناخته شده است ، در نتیجه می تواند به افزایش سود کمک کند در صورتی که قیمت دارایی به جهت مورد انتظار حرکت کند. با این حال ، این همچنین بدان معنی است که اگر برعکس صحیح باشد ، ضررها نیز توسط اهرم تقویت می شوند.

حاشیه عمدتاً در بازارهای مالی بسیار محبوب است که نوسانات بالایی ندارند. با توجه به نوسانات کم ، حاشیه می تواند اطمینان حاصل کند که حرکات به اندازه کافی سود (یا ضرر) کسب می کنند تا ارزش آن را داشته باشند.

با این حال ، وقتی صحبت از بازارهای رمزنگاری می شود ، نوسانات فوق العاده ای است ، به این معنی که استفاده از اهرم/حاشیه بالا می تواند منجر به خسارات قابل توجهی شود ، اما همچنین سود می برد. به عنوان مثال ، یک حرکت روزانه 10-15 ٪ ، که در دنیای cryptocurrency بسیار رایج است ، با یک اهرم 5: 1 می تواند بسته به تجارت منجر به افزایش 50-75 ٪ افزایش یا ضرر شود. و این چیزی در مقایسه با حاشیه هایی نیست که به اندازه 100: 1 یا 250: 1 پیش برود ، که در دنیای رمزنگاری اغلب به عنوان 100x یا 250x نشان داده می شود.

عبارات ضروری تجارت حاشیه

در حالی که ما به زودی توضیح داده ایم که حاشیه اولیه چیست ، مفاهیم مهم دیگری نیز وجود دارد که به معاملات حاشیه و حاشیه وصل می شوند ، به همین دلیل ما به طور خلاصه در اینجا به آنها نگاه می کنیم:

• حداقل حاشیه - حداقل حاشیه کمترین مبلغی است که کارگزار به عنوان سرمایه مقدماتی در حساب وارد شده است. معمولاً این 2000 دلار یا 100 ٪ قیمت خرید است ، هر کدام کمتر باشد. با این حال ، این فقط مبتنی بر کارگزار است ، به این معنی که اگر کارگزار تصمیم بگیرد می تواند بیش از 2000 دلار باشد. حداقل توسط تنظیم کننده سازمان نظارتی صنعت مالی (FINRA) تعیین شده است ، به این معنی که نمی تواند پایین تر از 2000 دلار باشد.
• حاشیه اولیه - همانطور که در بالا گفته شد ، حاشیه اولیه درصد قیمت خرید است که معامله گران هنگام تجارت در حاشیه ، خود را در سرمایه خودشان پوشش می دهند. در حالی که این دوباره به کارگزاران متصل است ، به سرمایه گذاران اجازه داده می شود تا 50 ٪ از قیمت اولیه خرید را وام بگیرند.
• حاشیه تعمیر و نگهداری - درصد وجوهی است که معامله گر باید در هنگام باز شدن موقعیت های حاشیه در همه زمان ها در حساب حاشیه حفظ کند. بسته به کارگزار ، این مقدار می تواند 25 ٪ باشد ، اما می تواند به 30-40 ٪ برسد. دلیل داشتن هزینه نگهداری ، دلسردی از تجارت غیرمسئولانه و همچنین اطمینان از اینکه سرمایه گذاران زیاد به بدهی نمی رسند ، در این صورت تماس حاشیه ای به دنبال دارد.
• تماس حاشیه ای - تماس حاشیه شرایطی است که سهام کلی حساب حاشیه برای تأمین حاشیه نگهداری بسیار کم است. اگر این اتفاق بیفتد ، کارگزار اعلامیه ای را به دارنده حساب ارسال می کند تا سرمایه بیشتری به حساب اضافه کند. در صورت عدم وقوع ، کارگزار می تواند موقعیت های مختلفی را که در حساب کاربری نگه داشته می شود بدون نیاز به تأیید دارنده حساب برای تأمین ضرر و زیان بفروشد. با این حال ، از آنجا که کارگزار حق دارد انتخاب کند که کدام موقعیت ها بسته خواهد شد ، معامله گران معمولاً از تماس حاشیه می ترسند زیرا می تواند منجر به بسته شدن موقعیت ها با قیمت های نامطلوب شود.

مزایای تجارت حاشیه

بدیهی است ، بزرگترین فایده و یکی از اصلی ترین دلایل اینکه هر سرمایه گذار یا معامله گر به دنبال استفاده از حاشیه است ، افزایش سودهای احتمالی است. این اهرم به بازرگانان اجازه می دهد تا از قدرت خرید بالاتری نسبت به آنچه در غیر این صورت استفاده می کنند ، به این معنی که از نظر دلار قادر به کسب درآمد بیشتر هستند.

برخی از سرمایه گذاران و بازرگانان حرفه ای نیز از این خدمات برای محافظت از موقعیت های خود یا متنوع سازی اوراق بهادار خود استفاده می کنند ، با این حال ، این یک موضوع پیچیده تر است. از دیگر مزایای حاشیه نیز شامل انعطاف پذیری است ، زیرا حساب های حاشیه برنامه بازپرداخت ثابت ندارند. پس از فروش سهام ، وام فقط باید بازپرداخت شود ، مگر اینکه الزامات حاشیه نگهداری به خطر بیفتد. در این حالت ، تماس حاشیه به شرح زیر است.

مضرات معاملات حاشیه

معاملات حاشیه قطعاً دارای مضرات بیشتری نسبت به مزایای آن است ، به خصوص برای تازه واردان جهان تجارت و سرمایه گذاری. بزرگنمایی خسارات بدون شک اصلی ترین است ، زیرا معامله گر یا سرمایه گذار که در سمت اشتباه تجارت است و از حاشیه استفاده کرده است ، اکنون ضرر بسیار بالاتری را متحمل شده است ، در غیر این صورت.

نقطه ضعف دیگر این است که حاشیه خود را صدا می کند. اگر ارزش حساب خیلی کم باشد ، سرمایه گذار یا معامله گر ملزم به ورود سرمایه بیشتر به حساب معاملات یا بسته شدن ریسک معاملات است. این بدان معنی است که معامله گر یا سرمایه گذار باید سرمایه ای را در کنار خود داشته باشد ، فقط در صورتی که بازار برای آنها نامطلوب حرکت کند.

این منجر به یک نقطه ضعف دیگر می شود ، که به آن انحلال اجباری گفته می شود. مگر اینکه معامله گر یا سرمایه گذار قادر به ضررهای ناشی از تجارت حاشیه باشد و آنها تماس حاشیه ای را دریافت کنند ، که آنها قادر به انجام آن نیستند ، انحلال اجباری می آید. این امر به کارگزار این قدرت را می دهد تا از طرف معامله گر موقعیت های خود را ببندد و می تواند ضررهای ناشی از تجارت حاشیه را افزایش دهد.

آخرین ، اما قطعاً مهم نیست ، از آنجا که تجارت حاشیه اساساً وام از کارگزار را می گیرد ، هزینه های علاقه به آن وجود دارد. منافع حاشیه معمولاً در جایی بین 5 تا 12 ٪ است ، مهم نیست که معامله گر چقدر خوب یا ضعیف انجام دهد. این قطعاً هزینه ای است که معامله گران که به دنبال استفاده از معاملات حاشیه هستند ، باید در نظر بگیرند.

فروش کوتاه در مقابل معاملات حاشیه

برای بسیاری ، معاملات حاشیه می تواند بسیار شبیه به فروش کوتاه باشد ، زیرا کاربر این پلتفرم در حال وام گرفتن وجوه از پلتفرم داده شده است. با این حال ، مکانیک کلی فروش کوتاه و معاملات حاشیه کاملاً متفاوت است.

فروش کوتاه به معنای وام گرفتن سهام از کارگزاری داده شده است. هدف کلی فروش کوتاه خرید سهام با قیمت پایین تر است. اگر قیمت آن کاهش یابد ، فروشندگان کوتاه پول می گیرند ، زیرا آنها سهام را با قیمت های پایین تر خریداری می کنند. با این حال ، اگر اینطور نباشد و سهام بالا برود ، معامله گران پول خود را از دست می دهند ، که در این حالت می تواند از نظر تئوری نامحدود باشد ، زیرا سهام می تواند به "بی نهایت" افزایش یابد.

این دلیل اصلی است که می توان فروش کوتاه را حتی خطرناک تر از معاملات حاشیه در نظر گرفت. با معاملات حاشیه ای ، Tradera خطر از دست دادن بیشتر از سرمایه گذاری و وام گرفتن را ندارد. با فروش کوتاه ، اگر سهام که کوتاه می شود افزایش یابد ، معامله گر بارها و بارها تماس های حاشیه ای دریافت می کند.

نتیجه

در حالی که معاملات حاشیه در بین معامله گران cryptocurrency بسیار محبوب است ، به این معنی نیست که معامله گران از آن استفاده می کنند. تجارت به تنهایی بسیار دشوار است ، اضافه کردن اهرم های بیشتر و وام های وام گرفته شده به آن ، سطح ریسک کلی را حتی بیشتر می کند. با این گفته ، سرمایه گذاران و بازرگانانی که با تجربه هستند ، ریسک مناسب دارند و مدیریت پول می تواند از استفاده از این ابزارها به نفع خود و افزایش سود دلار سودمند بهره مند شود.